'సిప్' వర్సెస్ లోన్: అత్యవసర సమయంలో ఏది తెలివైన నిర్ణయం?
- అత్యవసర ఖర్చుల కోసం సిప్ ఆపాలా? లేక అప్పు చేయాలా? అనే సందిగ్ధత
- సామర్థ్యం ఉంటే తక్కువ వడ్డీకే లోన్ తీసుకోవడం మేలంటున్న నిపుణులు
- అధిక వడ్డీ అప్పుల కన్నా సిప్ తాత్కాలికంగా ఆపడమే నయమన్న సూచన
- దీర్ఘకాల సంపద సృష్టికి చక్రవడ్డీయే కీలకం.. సిప్ ఆపితే తీవ్ర నష్టం
- ఇలాంటి పరిస్థితి రాకుండా ఉండాలంటే 3-6 నెలల ఎమర్జెన్సీ ఫండ్ తప్పనిసరి
అనూహ్యంగా వచ్చే వైద్య ఖర్చులు, ఉన్నట్టుండి ఉద్యోగం కోల్పోవడం లేదా ఏదైనా పెద్ద రిపేర్ రావడం.. ఇలాంటి ఆర్థిక అత్యవసర పరిస్థితులు చెప్పిరావు. అవి ఎదురైనప్పుడు చాలా మంది మదుపరుల ముందు ఒక పెద్ద ప్రశ్న నిలుస్తుంది. డబ్బు కోసం అప్పు తీసుకోవాలా? లేక దీర్ఘకాల లక్ష్యాల కోసం చేస్తున్న 'సిస్టమాటిక్ ఇన్వెస్ట్మెంట్ ప్లాన్' (SIP)ను ఆపేయాలా? ఈ రెండింటిలో ఏది సరైన నిర్ణయం?
ఈ ప్రశ్నకు అందరికీ వర్తించే ఒక్క సమాధానం లేదని ఆర్థిక నిపుణులు చెబుతున్నారు. తీసుకునే అప్పుపై వడ్డీ రేటు, దాన్ని తిరిగి చెల్లించగల సామర్థ్యం, పెట్టుబడులపై దీర్ఘకాలంలో పడే ప్రభావం వంటి అంశాలను బట్టి ఈ నిర్ణయం ఆధారపడి ఉంటుందని వారు విశ్లేషిస్తున్నారు.
ఎమర్జెన్సీ ఫండ్ ఉంటే ఈ చింతే లేదు
అసలు మదుపరులకు ఇలాంటి గత్యంతరం లేని పరిస్థితి రాకూడదని, అందుకే కనీసం 3 నుంచి 6 నెలల ఖర్చులకు సరిపడా అత్యవసర నిధి ఏర్పాటు చేసుకోవడం తప్పనిసరి అని గ్రీన్ పోర్ట్ఫోలియో వ్యవస్థాపకులు, సీఏ దివమ్ శర్మ నొక్కి చెబుతున్నారు. మ్యూచువల్ ఫండ్ పెట్టుబడులను అమ్మడం లేదా సిప్లను ఆపడం వల్ల కనిపించని నష్టాలు చాలా ఉంటాయని ఆయన వివరించారు. ఇలా చేయడం వల్ల దీర్ఘకాలంలో సంపద సృష్టికి కీలకమైన చక్రవడ్డీ ప్రభావం దెబ్బతింటుంది. కొన్నిసార్లు ఎగ్జిట్ లోడ్లు, మూలధన రాబడి పన్నులు చెల్లించాల్సి రావచ్చు. ఒకవేళ మార్కెట్ పుంజుకుంటే ఆ ప్రయోజనాన్ని కోల్పోయే ప్రమాదం కూడా ఉంటుంది.
'సిప్' వర్సెస్ లోన్: ఏది మేలు?
అందుకే, అప్పుపై చెల్లించాల్సిన వడ్డీ రేటును, పెట్టుబడుల ద్వారా దీర్ఘకాలంలో అందే రాబడిని పోల్చి చూసుకోవాలని శర్మ సూచించారు. క్రెడిట్ కార్డు రుణాలు, వ్యక్తిగత రుణాలు వంటి అధిక వడ్డీ అప్పుల కంటే తాత్కాలికంగా సిప్ను ఆపడం మేలని ఆయన అభిప్రాయపడ్డారు. అయితే, మ్యూచువల్ ఫండ్స్పై రుణం వంటి తక్కువ వడ్డీ ప్రత్యామ్నాయాలు అందుబాటులో ఉంటే, పెట్టుబడులను అమ్ముకోకుండానే నగదు అవసరాలు తీర్చుకోవచ్చని తెలిపారు.
సిప్ ఆపడం చివరి ప్రత్యామ్నాయం కావాలి
సెబీ రిజిస్టర్డ్ ఇన్వెస్ట్మెంట్ అడ్వైజర్ శశాంక్ ఉడుపా కూడా ఇదే విధమైన అభిప్రాయాన్ని వ్యక్తం చేశారు. "ఆర్థిక అత్యవసరాలు కఠిన నిర్ణయాలు తీసుకునేలా చేస్తాయి, కానీ సిప్ ఆపడం అనేది మీ చివరి ప్రయత్నంగా ఉండాలి," అని ఆయన అన్నారు. ఆపేసిన ప్రతి సిప్ కేవలం ఆ నెల పెట్టుబడిని తగ్గించడమే కాకుండా, చక్రవడ్డీ ప్రభావాన్ని బలహీనపరుస్తుందని హెచ్చరించారు. ఒకవేళ తక్కువ వడ్డీకే రుణం లభించి, దాన్ని ఆర్థిక భారం లేకుండా కొద్ది నెలల్లో తీర్చేయగలమన్న నమ్మకం ఉంటే, సిప్ను కొనసాగించడమే మంచిదని సూచించారు.
అయితే, 20-30% వడ్డీ ఉన్న వ్యక్తిగత, క్రెడిట్ కార్డు రుణాలపై ఆధారపడటం అవివేకమని ఉడుపా హెచ్చరించారు. అలాంటి పరిస్థితుల్లో, అధిక వడ్డీ చెల్లించే బదులు సిప్ను ఆపడమే తెలివైన పని అని పేర్కొన్నారు.
దీర్ఘకాలిక నష్టాన్ని లెక్కగట్టండి
సిప్ను ఆపడం లేదా పెట్టుబడులను ఉపసంహరించుకోవడం వల్ల కలిగే దీర్ఘకాలిక నష్టం భారీగా ఉంటుందని వెల్తీ.ఇన్ సహ వ్యవస్థాపకులు ఆదిత్య అగర్వాల్ ఒక ఉదాహరణతో వివరించారు. ఒక మదుపరి నెలకు రూ. 20,000 సిప్ను ఒక ఏడాది పాటు ఆపేశారనుకుందాం. వార్షిక రాబడి 12%గా అంచనా వేస్తే, వారు రూ. 2.4 లక్షల పెట్టుబడిని కోల్పోతారు. అదే మొత్తం మరో 20 ఏళ్ల పాటు మార్కెట్లో కొనసాగి ఉంటే, చక్రవడ్డీ ప్రభావంతో దాని విలువ సుమారు రూ. 19-20 లక్షలకు చేరేదని ఆయన లెక్కగట్టారు. అదే విధంగా, ఈక్విటీ ఫండ్ నుంచి రూ. 5 లక్షలు విత్డ్రా చేస్తే, పదేళ్లలో దాదాపు రూ. 15.5 లక్షల సంపదను కోల్పోయే అవకాశం ఉందని తెలిపారు.
అయితే, అప్పు తిరిగి చెల్లించగలమనే నమ్మకం లేకపోతే రుణం తీసుకోకపోవడమే మంచిదని అగర్వాల్ హెచ్చరించారు. నగదు కొరత ఎంతకాలం ఉంటుంది, అప్పుపై వడ్డీ ఎంత, పెట్టుబడి కాలపరిమితి, తిరిగి చెల్లించే సామర్థ్యం అనే నాలుగు అంశాలను బేరీజు వేసుకుని తుది నిర్ణయం తీసుకోవాలని నిపుణులు సూచిస్తున్నారు.
ఈ ప్రశ్నకు అందరికీ వర్తించే ఒక్క సమాధానం లేదని ఆర్థిక నిపుణులు చెబుతున్నారు. తీసుకునే అప్పుపై వడ్డీ రేటు, దాన్ని తిరిగి చెల్లించగల సామర్థ్యం, పెట్టుబడులపై దీర్ఘకాలంలో పడే ప్రభావం వంటి అంశాలను బట్టి ఈ నిర్ణయం ఆధారపడి ఉంటుందని వారు విశ్లేషిస్తున్నారు.
ఎమర్జెన్సీ ఫండ్ ఉంటే ఈ చింతే లేదు
అసలు మదుపరులకు ఇలాంటి గత్యంతరం లేని పరిస్థితి రాకూడదని, అందుకే కనీసం 3 నుంచి 6 నెలల ఖర్చులకు సరిపడా అత్యవసర నిధి ఏర్పాటు చేసుకోవడం తప్పనిసరి అని గ్రీన్ పోర్ట్ఫోలియో వ్యవస్థాపకులు, సీఏ దివమ్ శర్మ నొక్కి చెబుతున్నారు. మ్యూచువల్ ఫండ్ పెట్టుబడులను అమ్మడం లేదా సిప్లను ఆపడం వల్ల కనిపించని నష్టాలు చాలా ఉంటాయని ఆయన వివరించారు. ఇలా చేయడం వల్ల దీర్ఘకాలంలో సంపద సృష్టికి కీలకమైన చక్రవడ్డీ ప్రభావం దెబ్బతింటుంది. కొన్నిసార్లు ఎగ్జిట్ లోడ్లు, మూలధన రాబడి పన్నులు చెల్లించాల్సి రావచ్చు. ఒకవేళ మార్కెట్ పుంజుకుంటే ఆ ప్రయోజనాన్ని కోల్పోయే ప్రమాదం కూడా ఉంటుంది.
'సిప్' వర్సెస్ లోన్: ఏది మేలు?
అందుకే, అప్పుపై చెల్లించాల్సిన వడ్డీ రేటును, పెట్టుబడుల ద్వారా దీర్ఘకాలంలో అందే రాబడిని పోల్చి చూసుకోవాలని శర్మ సూచించారు. క్రెడిట్ కార్డు రుణాలు, వ్యక్తిగత రుణాలు వంటి అధిక వడ్డీ అప్పుల కంటే తాత్కాలికంగా సిప్ను ఆపడం మేలని ఆయన అభిప్రాయపడ్డారు. అయితే, మ్యూచువల్ ఫండ్స్పై రుణం వంటి తక్కువ వడ్డీ ప్రత్యామ్నాయాలు అందుబాటులో ఉంటే, పెట్టుబడులను అమ్ముకోకుండానే నగదు అవసరాలు తీర్చుకోవచ్చని తెలిపారు.
సిప్ ఆపడం చివరి ప్రత్యామ్నాయం కావాలి
సెబీ రిజిస్టర్డ్ ఇన్వెస్ట్మెంట్ అడ్వైజర్ శశాంక్ ఉడుపా కూడా ఇదే విధమైన అభిప్రాయాన్ని వ్యక్తం చేశారు. "ఆర్థిక అత్యవసరాలు కఠిన నిర్ణయాలు తీసుకునేలా చేస్తాయి, కానీ సిప్ ఆపడం అనేది మీ చివరి ప్రయత్నంగా ఉండాలి," అని ఆయన అన్నారు. ఆపేసిన ప్రతి సిప్ కేవలం ఆ నెల పెట్టుబడిని తగ్గించడమే కాకుండా, చక్రవడ్డీ ప్రభావాన్ని బలహీనపరుస్తుందని హెచ్చరించారు. ఒకవేళ తక్కువ వడ్డీకే రుణం లభించి, దాన్ని ఆర్థిక భారం లేకుండా కొద్ది నెలల్లో తీర్చేయగలమన్న నమ్మకం ఉంటే, సిప్ను కొనసాగించడమే మంచిదని సూచించారు.
అయితే, 20-30% వడ్డీ ఉన్న వ్యక్తిగత, క్రెడిట్ కార్డు రుణాలపై ఆధారపడటం అవివేకమని ఉడుపా హెచ్చరించారు. అలాంటి పరిస్థితుల్లో, అధిక వడ్డీ చెల్లించే బదులు సిప్ను ఆపడమే తెలివైన పని అని పేర్కొన్నారు.
దీర్ఘకాలిక నష్టాన్ని లెక్కగట్టండి
సిప్ను ఆపడం లేదా పెట్టుబడులను ఉపసంహరించుకోవడం వల్ల కలిగే దీర్ఘకాలిక నష్టం భారీగా ఉంటుందని వెల్తీ.ఇన్ సహ వ్యవస్థాపకులు ఆదిత్య అగర్వాల్ ఒక ఉదాహరణతో వివరించారు. ఒక మదుపరి నెలకు రూ. 20,000 సిప్ను ఒక ఏడాది పాటు ఆపేశారనుకుందాం. వార్షిక రాబడి 12%గా అంచనా వేస్తే, వారు రూ. 2.4 లక్షల పెట్టుబడిని కోల్పోతారు. అదే మొత్తం మరో 20 ఏళ్ల పాటు మార్కెట్లో కొనసాగి ఉంటే, చక్రవడ్డీ ప్రభావంతో దాని విలువ సుమారు రూ. 19-20 లక్షలకు చేరేదని ఆయన లెక్కగట్టారు. అదే విధంగా, ఈక్విటీ ఫండ్ నుంచి రూ. 5 లక్షలు విత్డ్రా చేస్తే, పదేళ్లలో దాదాపు రూ. 15.5 లక్షల సంపదను కోల్పోయే అవకాశం ఉందని తెలిపారు.
అయితే, అప్పు తిరిగి చెల్లించగలమనే నమ్మకం లేకపోతే రుణం తీసుకోకపోవడమే మంచిదని అగర్వాల్ హెచ్చరించారు. నగదు కొరత ఎంతకాలం ఉంటుంది, అప్పుపై వడ్డీ ఎంత, పెట్టుబడి కాలపరిమితి, తిరిగి చెల్లించే సామర్థ్యం అనే నాలుగు అంశాలను బేరీజు వేసుకుని తుది నిర్ణయం తీసుకోవాలని నిపుణులు సూచిస్తున్నారు.
